止损，顾名思义是为了防止损失而采取的措施。在股票交易中，设置止损单可以有效限制潜在损失，保障投资者资金安全。条件单止损是一种高级止损工具，可以根据特定条件自动执行止损指令，实现更加灵活的风险管理。

设置条件单止损的步骤

1. 选择止损条件

条件单止损可以根据价格、时间、成交量等条件触发止损指令。常见的价格条件包括跌破某一价格水平（跌破止损）或达到某一目标价格水平（目标止损）；常见的时间条件包括持有时间达到一定期限（时间止损）；常见成交量条件包括达到一定成交量水平（成交量止损）。

2. 设置止损价格或数量

根据选择的止损条件，设置对应的止损价格或数量。例如，如果选择跌破止损，则设置一个跌破的价格水平；如果选择成交量止损，则设置一个成交量阈值。

3. 设置指令类型

指令类型决定了止损指令的执行方式。最常用的指令类型包括市价单和限价单。市价单在发出指令时立即按照当前市场价格执行；限价单只在达到或超过指定价格时执行。

4. 设置有效期

有效期决定了条件单止损指令的有效时间范围。可以选择当日有效（指令只在当天有效）或指定有效时间范围（例如一周或一个月）。

止损设置的原则

1. 结合市场波动性

止损水平的设置应考虑市场波动性。高波动性市场需要较宽的止损范围，以防范盘中大幅波动导致的误杀；低波动性市场可以设置较窄的止损范围，以保护盈利空间。

2. 避免过早止损

止损设置不宜过早。过早止损可能会错失后续上涨行情，造成不必要的损失。止损价格或数量应根据个股的止损位、支撑位等技术指标综合考虑。

3. 根据交易策略调整

止损设置应与交易策略相匹配。对于短线交易者，止损范围可以设定得更窄，以快速止损离场；对于长线投资者，止损范围可以设定得更宽，以容忍市场波动，把握长期收益空间。

止损比例建议

止损比例是指止损价格与买入价格的差值与买入价格的百分比。对于不同风险承受能力和交易策略的投资者，止损比例建议如下：

• 保守型投资者：1-3%
• 稳健型投资者：3-5%
• 积极型投资者：5-10%
• 激进型投资者：10-15%

实例演示

假设某股票当前价格为10元，预期后续有下跌风险。

• 跌破止损：设置止损价格为9.5元，指令类型为市价单，有效期为当日有效。如果股价跌破9.5元，则自动触发市价卖出指令，止损比例为5%。
• 时间止损：设置持有时间为30天，指令类型为限价单，止损价格为9元。如果持股时间超过30天且股价跌破9元，则自动触发限价卖出指令，止损比例为10%。
• 成交量止损：设置成交量阈值为50万手，指令类型为市价单，有效期为当日有效。如果股价在50万手成交量内持续下跌，则自动触发市价卖出指令，止损比例根据具体成交量计算。

通过条件单止损，投资者可以根据自己的风险承受能力和交易策略，灵活设定止损条件，实现个性化的风险管理。